Maandwisselingseffect. Onderzoek heeft aangetoond dat statistisch gezien aandelenkoersen vooral stijgen op de laatste vier dagen van de maand en eerste drie dagen van de daarop volgende maand.
Dit effect wordt vooral toegeschreven aan het openen en sluiten van posities aan het einde of begin van elke maand, met name door grote beleggers en andere professionele partijen. Dit als gevolg van bijvoorbeeld nieuwe premie-ontvangsten die belegd moeten worden, herbeleggingen of het opnieuw bijstellen (herbalanceren) van de beleggingsportefeuille.
Ook laat onderzoek zien dat het niet uitmaakt om welke aandelen of welke kalendermaand het gaat.
Zie ook: marktanomalie, kalendereffect, handelspatroon, abnormal return. Vergelijk: Pre-FOMC Announcement Drift.
 Tip anderen
|
