Ook: herschikking.
Het wijzigen van de weging van een bepaald fonds of onderliggende waarde in een index of in een beleggingsportefeuille.
Voor een index betekent dit dat de samenstelling (de onderlinge verhoudingen) - en dus berekening - van de index hierdoor wijzigt. Soms verdwijnen er fondsen uit een index en komen andere voor in de plaats, bijvoorbeeld als gevolg van fusies of overnames, het beëindigen van een beursnotering en dergelijke.
Voor de AEX-index bijvoorbeeld worden ieder jaar in februari op basis van vastgelegde criteria de wegingen van de 25 in die index opgenomen aandelen opnieuw vastgesteld.
Voor een beleggingsportefeuille betekent het dat de beleggingsmix zal veranderen. Bijvoorbeeld door het belang in fondsen uit een bepaalde bedrijfstak op te voeren ten kosten van andere sectoren.
Voorbeeld
'De doorbraak van DeepSeek roept vragen op over de hoge waarderingen van grote chip- en techbedrijven. Het nieuwe Chinese AI-model zorgde maandag voor een schok op de financiële markten, .... Beleggers zullen een pas op de plaats maken, vermoeden sommige analisten. Veel ervan hebben een omvangrijke positie in de grote spelers op het gebied van AI, schrijft Kenneth Lamont van Morningstar. Opschudding in de techsector kan daarom zomaar voor verschuivingen in beleggingsportefeuilles zorgen, stelt hij. .... Analisten van Jefferies voorzien een grote invloed en reageren al op DeepSeek. Ze adviseren beleggers te herschikken: chipbedrijven eruit, internetbedrijven erin. Onder meer ASML en het Zuid-Koreaanse Hynix moeten eraan geloven bij de zakenbank en verdwijnen uit de portefeuille.'
Bron: FD - 29-01-2025.
Engels: re-weighting of an index, re-weighting.
Zie ook: weging, beleggingsmix.
|
